AgroGalaxy consegue waiver de credores de CRA

A AgroGalaxy, que controla uma das maiores redes de varejo de insumos agrícolas do país, informou que, após negociações com instituições financeiras e credores titulares de Certificados de Recebíveis do Agronegócio (CRA) – 79ª emissão (série única) e 82ª emissão (1ª, 2ª e 3ª séries), que alcançam R$ 650 milhões -, obteve dispensa formal ao cumprimento, no exercício 2023, do índice de alavancagem (relação entre dívida líquida e Ebitda) contratualmente estabelecido nos instrumentos que regulam as operações. Em troca do waiver, os credores pediram mais garantias à companhia

O covenant de alavancagem definido previa uma relação abaixo de 3 vezes em 31 de dezembro. No fim do terceiro trimestre do ano passado, porém, o índice estava acima de 4 vezes. na esteira de problemas financeiros acumulados em meio à conjuntura adversa gerada por fortes oscilações dos preços de fertilizantes e defensivos e pela queda das cotações dos grãos. No fim de setembro, a empresa alongou dívidas no valor de R$ 839 milhões, e em dezembro anunciou uma injeção de R$ 188 milhões por parte de Fundos de Investimento em Participações Multiestratégia (FIP) geridos por sua controladora, a Aqua Capital.

“A dispensa formal ao cumprimento ao Índice financeiro, no âmbito dos CRA, foi obtida através da deliberação em assembleia especial de titulares dos CRA, convocada pela VERT Companhia Securitizadora, estruturadora das operações, realizada em segunda chamada em 15 de março de 2024”, informou a AgroGalaxy.